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11月27日，國家發展改革委政策研究室副主任李超在新聞發布會上表示，為推動具身智能產業健康規范發展，國家發展改革委將從三方面進行合理引導。一是加速構建行業標準與評價體系，建立健全具身智能行業準入和退出機制，營造公平競爭的市場環境，保障產業有序發展；二是加快關鍵核心技術攻關，支持企業、高校、科研院所等圍繞“大小腦”模型協同、云側與端側算力適配、仿真與真機數據融合等技術進行攻關，解決產業卡點堵點問題；三是推動訓練與中試平臺等基礎設施建設，促進全國范圍內具身智能技術、產業資源整合和開放共享，加速具身智能體在真實場景中落地應用。

中信證券認為，隨著頭部廠商相繼獲得億元級訂單，2025年已成為具身智能商業化的關鍵節點。然而在商業化向規模化落地的進程中，階段性瓶頸與下游工廠的訂單審慎態度依然存在。在OEM、供應鏈及科技巨頭的協同推進下，機器替代人力的效率提升、供應鏈產能布局及多維技術賦能正加速產業升級，驅動商業模式創新與競爭格局重構。國內具身智能板塊總市值已突破3萬億元，伴隨國產新勢力資本化加速，板塊規模有望持續擴張。

國金證券認為，具身智能是AI最強應用，而人形機器人則是具身智能最重要的方向之一。在電動化之后，為代表的ROBO+賽道將重塑整個汽車產業鏈，成為最強產業趨勢。在機器人領域，下半年可關注新技術迭代及零部件門票行情。1）本體：汽車主機廠、3C品牌商因為掌握需求場景以及硬件供應鏈，相對競爭優勢正在提升，同時擁有大腦以及硬件迭代能力和需求場景的人形機器人，仍然是商業邏輯最順的。2）供應鏈：2025年下半年緊握“門票行情”+技術迭代。門票行情：2025年下半年重點關注特斯拉、智元的供應鏈，特斯拉鏈是最快進入小批量的供應鏈，二季度業績說明會再次表明其量產規劃無虞，預計供應鏈短暫停滯后將重新啟動，下半年各環節定點將陸續落地；技術迭代：下半年重點關注靈巧手、電機和PEEK等。